什么是上限基金(Capped Fund)？

上限基金是一种共同基金，其向投资者收取的费用金额受基金管理层的限制。该金额通常表示为管理层所发生的费用相对于基金资产净值的百分比。上限基金的投资者通常可以确信他们收取的费用与不设上限的基金相比，这将是最低限度的。因此，这些投资者可以期望得到更好的投资回报，因为费用是可控的。基金管理费涵盖了主持基金的基金经理的工资。投资者通常参加共同基金是因为它允许他们这样做通过单一投资使投资组合多样化。共同基金从多个来源进行投资，并将这些基金投资于许多不同的投资工具。基金的价值由基金内所有投资的资产净值决定。投资者必须了解他们从基金中获得的任何回报是非常重要的以资本收益的形式可能会受到基金管理层收取的费用的限制，因此，有上限的基金可以作为控制这些费用的一种方式。基金中通常规定有上限基金收取的费用比率；共同基金管理层收取费用的原因有很多种。通常会收取简单的管理费，以及在进行基金投资过程中积累的任何费用。在某些情况下，基金经理甚至可能需要用自己的资源偿还基金，而这种补偿通常是向投资者收取的，一个有上限的基金在计算投资者必须支付的费用时，可能包括也可能不包括这些补偿费用作为一个有上限基金如何运作的例子，假设某个共同基金承诺向投资者收取不超过基金资产净值2%的费用。如果该基金的净资产为200000美元，则意味着不超过总额的2%，即4000美元，将向基金的投资者收取费用。这些费用将从投资者获得的任何收益中扣除，或将累积在基金遭受的任何价值损失上。上限基金收费的费用比率通常在基金的投资说明书中说明。这是一份总结与共同基金有关的所有细节的文件基金的健康和运营。重要的是要认识到，大多数基金经理有权自行决定取消对费用的限制，届时向基金投资者收取的费用可能会大幅上升。