什么是SEC备案(SEC Filing)？

SEC备案是提交给美国证券交易委员会（SEC）的一种正式文件。SEC规则要求公司和个人定期提交此类文件。SEC备案的常见类型包括上市公司的年度和季度报告。SEC备案的一种类型是10-K，美国证券交易委员会是负责监管美国证券业和执行相关联邦法律的联邦机构，有权对违法行为提起民事诉讼，它的一个关键作用是确保公司公布足够的数据，使投资者和潜在投资者能够做出明智的决定。这些信息的可用性是政府不保证投资于证券市场，因此投资股票比储蓄银行账户风险更大。美国证券交易委员会最著名的两种申报方式是10-Q和10-K，它们分别是季度报告和年度报告，由所有股票公开交易的公司提交。公司可以选择向投资者发送包含以下内容的年度报告：10-K中的部分或全部信息，以及公司选择的附加信息。这并不改变按要求格式提交10-K的义务。10-K中的大部分数据涵盖了全年的财务业绩。公司还需要提供全年股票。最有趣的10-K信息通常出现在详细说明正在进行的法律诉讼和可能影响公司未来业绩的潜在风险的章节中在很多情况下，这些部分将揭示以前未公开的行业事件和协议。10-Q包含与10-K相同类型的信息，但不要求如此详细。主要区别在于财务报表不必在10-Q中进行审计。a公司只归档三份10-Q文件a从1996年起，几乎每一份SEC文件都会被添加到EDGAR中，这是一个正式称为"电子数据收集"的数据库，分析和检索系统。EDGAR的引入旨在大大降低投资者获取备案数据的成本，无论是对投资者还是对SEC。